ILIT 不可撤销人寿信托：为什么 $3,000,000 的保单要放进信托、克拉米通知怎么发、以及三年回溯期的陷阱

很多人买大额寿险的目的是"给孩子留一笔钱"或者"给遗产税准备现金"。但如果保单是自己持有的，赔偿金全额计入遗产，给遗产税准备的现金，本身也要交遗产税。

不可撤销人寿信托（ILIT）是解决这个问题的标准结构：信托持有保单、信托是受益人，赔偿金不进任何人的遗产。

先说一句利益冲突：我本人是持牌的寿险从业者，这篇讲的放进 ILIT 的终身寿险我也卖。 所以下面也会讲哪些家庭不需要 ILIT，以及遗产税缺现金时不用买保险的两条法定的路。

有无 ILIT 的差别

复合案例　·　一对 70 岁的夫妇，净资产 $26,000,000，丈夫持有 $3,000,000 终身寿险

没有 ILIT：两人的免征额合并约 $30,000,000（假设第一位过世时保留了 DSUE）。资产按 6% 增长、免征额按 3% 调整，15 年后资产约 $62,300,000，加保险 $3,000,000 共 $65,300,000；免征额约 $46,700,000。应税约 $18,600,000，遗产税约 $7,400,000，其中保险贡献了 $1,200,000。更麻烦的是：$7,400,000 的遗产税要在 9 个月内用现金缴，家庭资产主要是房产和公司股权，继承人可能要卖资产。如果封闭持股公司的股权超过调整后遗产总额的 35%，还有两条不用买保险的路：按 §6166 申请分期缴税（最长约到应缴日后第 14 年），或由公司按 §303 赎回股份来付税。两条路的条件和算法，见家里最值钱的是一家公司，怎么传给两个孩子。

有 ILIT：保单由 ILIT 持有，$3,000,000 不进遗产。应税约 $15,600,000，遗产税约 $6,200,000，少 $1,200,000。同时，ILIT 收到 $3,000,000 的免税赔偿金，可以按信托条款借给遗产或从遗产购买资产，让遗产有现金缴税，房产和公司不用卖。

自己持有的保单赔偿金全额计入遗产，40% 归 IRS；ILIT 持有的不计入，还能给遗产税提供现金。

ILIT 做了两件事：把保险从遗产里拿出来（省 40%），以及把保险变成遗产税的流动性来源。

结构

设立人（grantor）：你，设立信托，之后不能撤销、不能改条款、不能做受托人
受托人（trustee）：管理信托、持有保单、付保费、身故后按条款分配。不能是设立人，通常是成年子女、可信的亲友或专业受托机构
受益人：配偶（终身收入）和子女（本金）是常见安排
保单：由信托购买（新保单）或从设立人转入（已有保单）

设立人对信托没有任何控制权：不能改受益人、不能借款、不能退保。这是它"不可撤销"的代价，也是赔偿金不计入遗产的前提。

每年付保费：克拉米通知

信托没有收入，保费从哪来？设立人每年赠与给信托，信托再付保费。$3,000,000 的保单，70 岁的年保费可能 $80,000 到 $120,000。

赠与给信托本来不符合年度免税额（$19,000 需要是"现时利益"的赠与，信托里的钱受益人不能马上用）。解决办法是克拉米权（Crummey power）：每次设立人赠与信托后，受托人书面通知每位受益人，他们有权在一定期限内（通常 30 天）从信托取出赠与中属于自己的份额。受益人通常选择不取（但不能事先约定不取，否则年度免税额可能不成立），期限过后钱留在信托付保费。

因为受益人"有权"取，赠与就是"现时利益"，符合年度免税额。四个受益人（配偶加三个孩子），每年可以送 $76,000 进信托不动用终身免征额；夫妻两人做设立人，$152,000。

克拉米通知必须每年真的发。IRS 审计时要看通知的副本和受益人签收记录。很多 ILIT 因为受托人嫌麻烦没发通知，年度免税额被否定，保费变成动用终身免征额的赠与（虽然不产生税，但免征额少了）。

三年回溯期

已有的保单转进 ILIT，如果设立人在转让后三年内过世，赔偿金仍计入遗产。税法专门堵了"临终转保单"的做法。

所以：

新保单由 ILIT 直接购买，设立人从未持有过，没有三年问题。这是首选
已有保单转入的，转入后要活过三年。健康状况不好的人转保单，风险自担
有一种绕开的做法：ILIT 用公允价值购买保单（不是接受赠与），三年规则不适用。但要有真实的对价和估值，且可能触发"价值转移规则"影响赔偿金的免税性，需要专业设计

哪些家庭不需要 ILIT

净资产加保险赔偿金，按合理的增长率推到预期寿命，明显低于免征额（夫妻约 $30,000,000）的家庭，不需要。保单自己持有，赔偿金进遗产但没有遗产税，还保留了对保单的完全控制。

ILIT 的设立费用（律师）$3,000 到 $8,000，每年的维护（克拉米通知、信托税表如果有收入、受托人费用）几百到几千美元。对不交遗产税的家庭，这些成本换不来什么。

净资产在 $10,000,000 到 $20,000,000 之间、有大额保险的家庭，是 ILIT 的典型使用者。他们今天不到线，但资产加保险按增长率推 20 年可能跨过。

常见问题

ILIT 里的保单可以是定期险吗？ 可以，但定期险到期就没了，ILIT 的长期价值在于永久性保单。很多家庭用 ILIT 持有第二人身故（survivorship）的终身寿险，两人都过世时赔付，正好是遗产税到期的时候，保费也比单人的低。

配偶可以是受托人吗？ 技术上可以，但如果配偶同时是受益人，要严格限制她的权力（只能按"健康、教育、维持、扶养"标准分配），否则信托资产可能计入她的遗产。多数律师建议受托人是子女或第三方。

设立人可以借信托的钱吗？ 不可以。任何"回流"给设立人的安排都可能让信托被视为设立人的遗产。

GST 税呢？ 如果 ILIT 的受益人包括孙辈，每年赠与要同时分配 GST 免征额（Form 709 上选择）。漏分配的话，孙辈受益的部分可能触发 40% 的隔代转移税。

保险公司或保单换了，ILIT 要重做吗？ 不需要。ILIT 持有的是"保单"这个资产，受托人可以退保、换保单、换保险公司，只要新保单也由信托持有。

ILIT 的逻辑不复杂：保险要么在遗产里，要么在信托里；在遗产里的部分，40% 归 IRS。对够得着遗产税的家庭，每年发几封通知，就能省下七位数。